Что такое дериватив?

Что такое дериватив?

Продолжаем развивать тему словаря независимого финансового советника. И сегодня речь пойдет о таком модном и одновременно непонятном слове как дериватив. Модном, потому что финансовые издания достаточно часто уделяют им внимание. Еще бы, мировой оборот по ним – миллиарды долларов ежедневно!  При этом часто именно они становятся причиной краха финансовых компаний, которые слишком сильно ими увлекались.

.

Сначала определение приближенное к науке.

Сначала ближе к науке. Дериватив – это производный финансовый инструмент. Его стоимость меняется в результате изменения другой величины, которую иногда называют базистной. Это может быть цена товара, процентная ставка, индекс цен и т.д. Для его приобретения необходимы меньшие вложения, чем для приобретения основного финансового инструмента. Расчеты по нему осуществляются в будущем.  Иногда под ним подразумевают просто что-либо, основанное на другом финансовом инструменте, независимо от еще чего-либо.

Деривативами являются:

• Форвард
• Опцион
• Фьючерс
• Своп
• Соглашение о будущей процентной ставке (FRA)

Что такое дериватив простыми словами?

Если простыми словами, то по своей сути деривативы представляют собой соглашения между участниками финансовых рынков, основанные на определенных правилах. Направлены они обычно на страховании рисков от роста цены или других неблагоприятных факторов, а часто и на получение прибыли. При этом необходимо хорошо понимать данные правила. Правила определяются в зависимости от вида дериватива, для опциона они одни, а для фьючерса – другие. Некоторые из этих инструментов для обычных людей (простых инвесторов) доступны, достаточно лишь найти хорошего брокера. Другие используются только крупными инвесторами, банками и даже правительствами стран.

Небольшой выдуманный примерчик по деривативам. Например, идя с работы,  увидели вы частника, который торгует обалденной клубникой со своей дачи. Только выкладывает на прилавок, не очень ее много. И цена всего 100 рублей за килограмм! А денег в кармане как назло у вас  только 50 рублей. Что делать? Пока дойдешь до дома, возьмешь, могут и разобрать уже, тем более по такой цене то. А может и продавец смекнет, что продешевил и сразу ее поднимет через 15 минут после начала торговли. И вот тогда вы подходите, подмигиваете и договариваетесь, что сбегаете домой за деньгами, буквально 30 минут, а он вам обязательно оставит 3 кило по 100 рублей. Конечно, за это отдаете свои 50 рублей.

Продавцу выгодно – лишние 50 рублей не помешают, а если через 30 минут вы не придете, он спокойно продаст ваши 3 кг. и поедет домой. И вам тоже неплохо, возьмете клубнику по хорошей цене без риска пробегать за деньгами впустую.